参考解答
基金经理余定恒,具有15年境内外证券投资与投行经验,曾就职于珠海证券,先后在营业部、资产管理部等岗位从事相关工作,加盟平安证券后从事投行工作,曾担任资本市场事业部内核小组成员和高级业务总监。现为翼虎资产管理有限公司控股股东、执行董事、公司总经理、投资委员会委员。
投资理念上,注重价值投资理念和策略应对市场相结合,把握宏观经济结构调整涌现的个股价值投资机会,自下而上选股,注重公司调研。对市场反应迅速,仓位灵活调整。
选股思路上,注重行业龙头和中小盘股的选择。重点挖掘依靠资本市场强化其竞争优势,持续高速成长的行业龙头企业,同时,寻找具有较高内在价值和内生性成长潜力的中小盘成长股和处于周期拐点的中小盘价值股。
风险控制上,不设立硬性止损,买入看好的品种前设定持仓比例,根据市场情况择时分批买入,系统性风险与个股风险都较大时,进行减持。每个行业资产不超过总资产的30%,每个公司资产不超过总资产的15%,风险准备金不低于总资产的10%。
业绩表现上,2009年绝对收益122.51%,同类180只基金中排名第14,2010年绝对收益31.18%,同类354只基金中排名第16。近1年收益率28.54%,远超大盘及私募平均,近两年收益130%。业绩非常优秀。
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